O que é alavancagem em Forex?

A alavancagem financeira habilita os operadores de Forex de varejo a controlar posições de mercado que são muito maiores do que seu investimento inicial. Efetivamente, a alavancagem financeira toma a forma de um empréstimo que um operador toma de seu corretor, ajudando eles a investir no mercado cambial sem precisar colocar uma quantia enorme do seu próprio capital.

POR QUE A ALAVANCAGEM FINANCEIRA É NECESSÁRIA?

Tradicionalmente, investir no mercado de Forex estava disponível apenas para grandes instituições financeiras e indivíduos de alto poder aquisitivo. Isto se deve a, para fazer lucros significantes a partir de movimentações diárias relativamente pequenas no mercado de Forex, um operador precisa investir uma grande quantia de capital - algo que os investidores de varejo geralmente não têm acesso.

Todavia, através do advento da internet e outros avanços na tecnologia, o mercado de Forex agora está acessível para qualquer um a partir do conforto de sua própria casa. O volume de negociação diário no mercado Forex cresceu exponencialmente na última década, na medida em que um número maior de operadores de varejo entrou no mercado. A disponibilidade de derivados no Forex, tais como os Contratos por Diferença (CFDs), que permite os operadores especular se as moedas subirão ou cairão sem assumir propriedade do ativo subjacente, têm abastecido este crescimento exponencial.

A alavancagem financeira é um aspeto importante de derivados de negociação como os CFDs, pois permite os investidores entrar no mercado com capital inicial relativamente pequeno. Usando a alavancagem financeira, uma negociação que ordinariamente teria exigido um investimento de US$ 100.000 pode ser feita com apenas US$ 1.000. Isto habilitou investidores em potencial que estavam anteriormente incapazes de atender os requisitos mínimos para entrar no mercado para começar a investir no mercado cambial.

COMO FUNCIONA ALAVANCAGEM FINANCEIRA?

A alavancagem financeira é expressa como uma proporção, por exemplo, 1;1, 1;10, 1:100. A quantia da alavancagem usada e um investimento inicial de operador determinam o tamanho das negociações que eles poderão controlar. Usando um investimento inicial de US$ 1.000 como um exemplo, níveis variados de alavancagem financeiras teriam os seguintes efeitos no tamanho da negociação disponível para um investidor:

Como pode ser visto da tabela acima, quanto mais alavancagem usada, maior o tamanho de negociação um investidor pode controlar. Embora usar a alavancagem seja de benefício para um operador, isso também envolve risco. Para ganhar um entendimento profundo de como a alavancagem financeira pode tanto aumentar os lucros quanto conduzir a perdas maiores, um operador primeiro deve entender o conceito de margem.

O QUE É MARGEM?

A margem é basicamente o depósito necessário para operar usando a alavancagem financeira. Essencialmente, será uma quantia que um investidor deve ter em sua conta que será reservada quando abrirem uma negociação usando a alavancagem. A quantia de margem necessária depende do tamanho da negociação sendo feita e alavancagem sendo usada. Usar um tamanho de negociação de 1 lote padrão (US$ 100.000), a margem necessária mudaria como se segue com base na alavancagem usada:

Como pode ser visto da tabela acima, quanto mais alavancagem financeira usada, menor a margem necessária para abrir uma posição no mercado. Assim, se um investidor quis abrir uma posição de mercado de 1 lote padrão (US$ 100.000) usando alavancagem financeira de 1:50, precisariam ter US$ 2.000 em sua conta, que seria usado como margem.

OS BENEFÍCIOS E RISCOS DA ALAVANCAGEM FINANCEIRA

Conforme mencionado anteriormente, a alavancagem financeira é benéfica para operadores de varejo, especialmente aqueles com menos capital para investir. Todavia, embora usar a alavancagem pode aumentar o lucro potencial que um investidor pode ganhar, também carrega uma quantia de risco determinada e pode conduzir a perdas maiores.

Os operadores que entram no mercado subcapitalizado e sobre alavancado podem ver rapidamente seu investimento desaparecer nos menores movimentos de mercado. Devido a margem necessária para garantir uma posição alavancada, se um operador optar por alta alavancagem e apenas investir uma quantia de capital menor, a maioria se não todo o seu investimento seria reservado como margem. Isto significa que, se o mercado fosse se mover contra eles, poderiam suportar perder todo o capital investido em uma única negociação.

Assim, é de suma importância que os investidores procurando entrar no mercado pela primeira vez tenham um entendimento completo tanto de alavancagem quanto de margem e também de como o mercado de Forex funciona, antes de fazer sua primeira negociação. Uma estratégia de gestão de risco robusta também é necessária, incluindo o uso de níveis apropriados de alavancagem com base no capital disponível, assim como o uso de níveis de Stop-Loss e Take-Profit. Finalmente, sempre é aconselhado que os iniciantes comecem a negociar em uma Conta de Demonstração antes de investir dinheiro real, pois isto os habilitará a ter uma noção do mercado e desenvolver uma estratégia de negociação, sem arriscar o próprio capital.